23 Insee Références – Édition 2024 – Vue d’ensemble – Depuis le milieu des années 1990, les inégalités de niveau de vie… • Gerardin M., « Pauvreté et territoires : davantage de jeunes et de locataires du parc social dans les grandes villes, plus de retraités parmi les pauvres dans le rural », Insee Première n° 1968, octobre 2023. • Gleizes F., Solard J., « La privation matérielle et sociale en 2023 – La part des personnes en situation de privation matérielle et sociale se stabilise à un niveau élevé », Insee Focus n° 330, juillet 2024. • Insee, « Transformations de lʼagriculture et des consommations alimentaires », coll. « Insee Références », édition 2024. • Lefebvre M.‑N., Lehmann E., Sicsic M., Zanoutene E., « Évaluation de la mise au barème des revenus du capital », TEPP, Rapport de recherche n° 2020‑4, 2020. • Madec P., Malliet P., Plane M., Sampognaro R., Timbeau X., « Entre 2008 et 2016, les réformes sociales et fiscales ont pesé sur le revenu des ménages mais ont renforcé le rôle d’amortisseur social du système redistributif », in France, portrait social, coll. « Insee Références », édition 2018. • Martin H., « En 2020, malgré la crise sanitaire, le pouvoir d’achat des ménages résiste et leur épargne augmente », in France, portrait social, coll. « Insee Références », édition 2021. • Robin M., Guevara S., « 43 % des personnes à très haut revenu habitent en Île‑de‑France », Insee Focus n° 192, mai 2020. • Pen L., Rousset A., « Niveau de vie et pauvreté en 2022 – Des niveaux de vie et un taux de pauvreté stables malgré une inflation élevée », Insee Première n° 2004, juillet 2024.
24 Revenus et patrimoine des ménages – Insee Références – Édition 2024
25 Insee Références – Édition 2024 – Vue d’ensemble – En vingt ans, les inégalités de patrimoine se sont accrues, en lien avec… En vingt ans, les inégalités de patrimoine se sont accrues, en lien avec la hausse des prix de l’immobilier Début 2021, la moitié des ménages vivant en logement ordinaire en France possèdent un patrimoine brut supérieur à 177 200 euros ; ils détiennent 92 % de la masse totale de patrimoine brut. L’immobilier, essentiellement la résidence principale, représente environ 70 % du patrimoine brut des ménages situés entre le quatrième et le neuvième décile de la distribution. Les 10 % des ménages les mieux dotés détiennent davantage de patrimoine professionnel, tandis que les 10 % les moins bien dotés possèdent principalement des produits d’épargne réglementés et des biens durables, et sont plus endettés. En 2021, le patrimoine moyen augmente avec l’âge jusqu’à 50 ans environ, se stabilise, puis diminue au‑delà de 75 ans pour les personnes vivant à leur domicile. La répartition du patrimoine est plus inégalitaire que celle du niveau de vie. En vingt ans, les inégalités de patrimoine se sont accrues. La hausse des prix de l’immobilier, en particulier au début des années 2000, a en effet creusé l’écart entre les ménages détenteurs de patrimoine immobilier et les autres. Trois personnes sur dix ont hérité au cours de leur vie ; ces ménages ont presque deux fois plus de patrimoine brut que les ménages n’ayant jamais hérité. Différents profils de ménages se distinguent selon le type de patrimoine qu’ils possèdent. Les ménages les mieux dotés en patrimoine (17 % des ménages) détiennent généralement des actifs très diversifiés, incluant des produits risqués, comme des valeurs mobilières, du patrimoine professionnel et souvent de l’immobilier en plus de leur résidence principale. À l’inverse, les ménages les moins dotés en patrimoine (43 % des ménages) détiennent surtout des livrets d’épargne, et ont parfois des prêts à la consommation ; les jeunes y sont surreprésentés. Les ménages ayant un patrimoine de niveau intermédiaire (40 % des ménages) possèdent surtout leur résidence principale ; parmi eux, les ménages de 40 à 60 ans sont plus souvent endettés que les plus de 60 ans. Entre 2018 et 2021, parmi les personnes vivant dans un ménage dont la composition est restée stable, la moitié restent dans le même dixième de la distribution de patrimoine. Les mobilités dans l’échelle des patrimoines sont faibles, mais globalement ascendantes. Début 2021, d’après l’enquête Histoire de vie et Patrimoine (HVP) 2020‑2021 sources, en France hors Mayotte, la moitié des ménages vivant en logement ordinaire déclarent un patrimoine brut supérieur à 177 200 euros ; ils possèdent 92 % de la masse totale de patrimoine [Cheptitski et al., 2023]. Le patrimoine brut des ménages est constitué principalement de biens immobiliers (62 %), mais aussi d’actifs financiers (21 %), d’actifs professionnels (11 %), et enfin d’autres biens durables et objets de valeur (7 % de patrimoine résiduel) figure 1. Toutefois, cette composition du patrimoine diffère selon le montant de patrimoine brut possédé par les ménages. Le patrimoine immobilier est largement majoritaire pour les ménages situés entre le 4e et le 9e décile de la distribution (ceux dont le patrimoine brut est compris entre 106 200 euros et 716 300 euros), avec une part comprise entre 67 % et 76 %. À l’opposé, les 30 % des ménages les moins dotés (ceux dont le patrimoine brut est inférieur à 33 200 euros) ne possèdent presque pas de patrimoine immobilier : leur épargne est essentiellement placée dans des produits financiers peu risqués, tels les livrets (entre 31 % et 42 %), ou des biens durables (véhicules, etc.), ou autre patrimoine résiduel (entre 53 % et 68 %). Erratum : Le 06/08/2025, les taux de détention ont été modifiés suite à une erreur de calcul. Les chiffres de la figure 8a ainsi que le texte de la partie « Huit groupes de ménages selon le type de patrimoine détenu » ont donc été modifiés.
26 Revenus et patrimoine des ménages – Insee Références – Édition 2024 Détenir du patrimoine professionnel est nettement moins fréquent : 16 % des ménages en détiennent, alors que 61 % ont du patrimoine immobilier fiche 2.3. Le patrimoine professionnel est réparti de façon beaucoup plus inégalitaire. Ainsi, 5 % des ménages détiennent 95 % du patrimoine professionnel figure 2.
- Composition du patrimoine brut par dixième, début 2021 Patrimoine résiduel Emprunts privés Emprunts professionnels -40 -20 0 20 40 60 80 100 en % Patrimoine financier Patrimoine immobilier Patrimoine professionnel hors entreprises Patrimoine professionnel des entreprises du ménage Inférieur à D1 D1 à D2 D2 à D3 D3 à D4 D4 à D5 D5 à D6 D6 à D7 D7 à D8 D8 à D9 Supérieur à P99 Ensemble Supérieur à D9 Note : Les déciles sont calculés à partir du patrimoine brut. Lecture : Début 2021, le patrimoine détenu par les 10 % des ménages les mieux dotés en patrimoine brut (supérieur au 9e décile – D9) est composé à 23 % d’actifs financiers. Champ : France hors Mayotte, ménages vivant en logement ordinaire. Source : Insee, enquête Histoire de vie et Patrimoine 2020‑2021.
- Concentration des différentes composantes de patrimoine et du patrimoine brut hors reste, début 2021 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 part cumulée de la composante, en % part cumulée de la population, en % Situation d’égalité Patrimoine brut hors reste Patrimoine immobilier Patrimoine financier Patrimoine professionnel Note : Les ménages sont classés par ordre croissant de patrimoine (brut hors reste ou d'une composante donnée selon les courbes), puis on détermine la part cumulée de patrimoine pour la part de population associée. Lecture : Début 2021, 90 % de la population détient 1 % du patrimoine professionnel total, 36 % du patrimoine financier total et 56 % du patrimoine immobilier total. Champ : France hors Mayotte, ménages vivant en logement ordinaire. Source : Insee, enquête Histoire de vie et Patrimoine 2020‑2021.
27 Insee Références – Édition 2024 – Vue d’ensemble – En vingt ans, les inégalités de patrimoine se sont accrues, en lien avec… Les 10 % les moins dotés en patrimoine (ceux dont le patrimoine brut est inférieur à 4 400 euros) sont également plus souvent endettés, principalement pour des prêts à la consommation fiche 2.5. Parmi eux, un ménage sur dix a un montant d’endettement supérieur à son patrimoine brut et a donc un patrimoine net négatif. Au total, les dettes contractées représentent 30 % du patrimoine brut détenu par l’ensemble des ménages du premier dixième, soit trois fois plus que pour les 10 % les mieux dotés. Les 10 % des ménages les mieux dotés (ceux dont le patrimoine brut est supérieur à 716 300 euros, fiche 2.6) se caractérisent à la fois par le niveau de patrimoine détenu et par sa composition : leur patrimoine est en moyenne huit fois plus élevé que celui des autres ménages, et comporte 19 % d’actifs professionnels, contre 3 % pour les autres ménages. Ils sont eux aussi endettés, mais leurs emprunts représentent une faible part de leur patrimoine brut : 8 % pour les emprunts privés et 2 % pour les emprunts professionnels. Tout en haut de la distribution, les 5 % des ménages les mieux dotés en patrimoine détiennent plus de 1 035 000 euros et les 1 % plus de 2,2 millions d’euros. En vingt ans, les inégalités de patrimoine se sont accrues Le patrimoine brut hors reste, c’est‑à‑dire hors biens durables (voiture, équipement de la maison, etc.), bijoux, œuvres d’art et autres objets de valeur, peut être analysé sur vingt ans. Dans la suite, les évolutions du patrimoine brut dans le temps portent donc sur ce concept. Entre 1998 et 2021, le patrimoine brut moyen détenu par les ménages vivant en France métropolitaine a été multiplié par 2,5 en euros courants1 (soit +4,1 % par an en moyenne). En euros constants, c’est‑à‑dire en tenant compte de l’évolution du niveau des prix à la consommation, il a été multiplié par 1,9 (soit +2,8 % par an) encadré 1. Il a fortement augmenté au cours des dix premières années : +5,5 % par an en euros courants entre 1998 et 2004, puis +7,6 % par an entre 2004 et 2010 figure 3. Il a ensuite stagné entre 2010 et 2018. Il repart à la hausse entre 2018 et 2021 (+4,5 % par an). 1 Sauf mention contraire, les montants de patrimoine et leurs évolutions sont exprimés en euros courants. 3. Évolution annuelle moyenne du patrimoine brut hors reste moyen entre 1998 et 2021, par dixième de patrimoine Inférieur à D1 D1 à D2 D2 à D3 D3 à D4 D4 à D5 D5 à D6 D6 à D7 D7 à D8 D8 à D9 Supérieur à D9 Ensemble -10 -5 0 5 10 en %, en euros courants 1998-2004 2004-2010 2010-2015 2015-2018 2018-2021 Note : Des changements méthodologiques dans les redressements (pondérations) expliquent les écarts avec les chiffres publiés précédemment. Lecture : Entre 1998 et 2004, le patrimoine brut hors reste (c’est‑à‑dire hors patrimoine résiduel : véhicules, objets de valeur, etc.) moyen détenu par les 10 % des ménages les mieux dotés en patrimoine brut hors reste (supérieur au 9e décile – D9) a augmenté en moyenne de 5,4 % par an en euros courants. Champ : France métropolitaine, ménages vivant en logement ordinaire. Source : Insee, enquêtes Patrimoine 1997‑1998, 2003‑2004, 2009‑2010, 2014‑2015 et enquêtes Histoire de vie et Patrimoine 2017‑2018, 2020‑2021.
28 Revenus et patrimoine des ménages – Insee Références – Édition 2024 L’évolution entre 1998 et 2021 n’a pas été la même pour tous : en euros constants, le patrimoine brut moyen des 10 % les moins bien dotés a baissé de 54 %, alors que celui des 10 % les mieux dotés a augmenté de 94 %. Sur cette période de plus de vingt ans, le patrimoine a nettement augmenté, à part pour les 30 % des ménages les moins dotés ; cependant, au cours des trois dernières années, la hausse concerne tous les niveaux de patrimoine. Ces évolutions différenciées selon le niveau de patrimoine ont renforcé les inégalités de répartition. Entre 1998 et 2021, l’indice de Gini du patrimoine brut est passé de 0,639 à 0,662. À titre de comparaison, en 2021, l’indice de Gini pour les niveaux de vie est de 0,294, traduisant une répartition beaucoup plus inégalitaire du patrimoine que des niveaux de vie. Cependant, cet indicateur ne reflète qu’imparfaitement l’évolution des inégalités méthodes. Le renchérissement de l’immobilier a creusé l’écart entre les ménages possédant du patrimoine immobilier et les autres Entre 1998 et 2021, la masse de patrimoine immobilier détenu par les ménages en France métropolitaine a augmenté de 233 % (soit +5,4 % en moyenne par an). Cette hausse s’explique essentiellement par la hausse des prix des logements anciens, qui contribue à 80 % de la hausse du patrimoine immobilier sur la période2 figure 4. En effet, les prix des logements anciens ont fortement augmenté dans les années 2000, avant un creux marqué lors de la crise financière de 2008 ; après une nouvelle baisse lors de la première moitié des années 2010, ils sont ensuite repartis à la hausse fiche 2.9. En complément, les logements neufs contribuent quant à eux à hauteur de 20 % à la hausse du patrimoine immobilier sur la période 1998‑2021 : 14 % pour la construction (nette des destructions) et 6 % pour la hausse des prix de ces logements neufs construits sur la période. 2 L’utilisation combinée de l’enquête HVP, des prix des logements anciens et de la production de logements neufs permet de reconstituer l’évolution trimestrielle du patrimoine immobilier, puis de décomposer les contributions de l’effet des prix et de la construction, suivant la méthode de Lamarche et Salembier (2012). Encadré 1 – Le patrimoine augmente moins fortement dans l’enquête HVP qu’en comptabilité nationale L’enquête HVP sous‑estime le patrimoine, mesuré par ailleurs par la comptabilité nationale, en particulier pour certains actifs financiers. Cela résulte vraisemblablement d’une sous‑déclaration de certaines composantes de ce patrimoine par les ménages. Les actifs et passifs doivent par exemple être valorisés à leur valeur de marché, ce qui peut être compliqué notamment pour les ménages qui n’ont pas l’intention de les vendre. Le total des actifs financiers mesuré par l’enquête HVP 2020‑2021 représente 32 % du total mesuré par la comptabilité nationale en 2021 ; ce taux de couverture atteint 73 % pour les actifs non financiers. Selon l’enquête, le patrimoine brut total des ménages augmente de 136 % entre 1998 et 2021, soit une progression moindre que celle observée par la comptabilité nationale (+222 %). L’enquête HVP est toutefois la seule source permettant de décrire la composition et la répartition de patrimoine entre les ménages ainsi que leurs évolutions, et de faire le lien avec les évènements qui jalonnent la vie des personnes.